银行现金管理新规来了、今年3-5月银保监会重罚理财业务违规行为……丨机警理财日报 (6月11日)

21世纪经济报道 21财经APP 胡琳,薛茹云
2021-06-11

1、银行理财子公司频繁调研电子、服饰、食品等行业受青睐

Wind数据显示,今年以来,包括招银理财、兴银理财、汇华理财、中邮理财、华夏理财等在内的13家银行理财子公司参与了上市公司调研,累计调研上市公司264次,远超过2020年全年的调研次数。2020年12家银行理财子公司累计调研上市公司146次。

从调研次数来看,招银理财最“勤奋”,今年共调研116次,位居第一;紧随其后的是兴银理财,共调研38次;汇华理财今年共调研35次,位居第三。

与去年相比,除调研次数明显增加外,机构调研标的也丰富了不少。2020年银行理财子公司的调研重点是医药行业上市公司。今年以来,电子、建筑、服饰服装、食品、银行等行业上市公司也受到青睐。

2、青农商行(002958.SZ)发布稳定股价公告

6月10日,青岛农村商业银行公布,公司拟采取持股5%以上股东及时任董事(不含独立董事)、高级管理人员增持公司股票的方式履行稳定股价义务。该行前5大股东青岛国信发展(集团)有限责任公司、青岛城市建设投资(集团)有限责任公司、日照钢铁控股集团有限公司、青岛即发集团股份有限公司、城发投资集团有限公司,分别拟增持的金额不低于1125万元、1125万元、675万元、607.5万元、562.5万元,合计不低于4095万元。

【机警点评】按照证监会颁布的《关于进一步推进新股发行体制改革的意见》,2013年11月后首次上市公司应在招股书中增设上市后3年内公司股价低于每股净资产时稳定股价的预案,包括触发启动条件、可能采取的措施等。不少银行给出的触发条件为“公司收盘价连续二十个交易日低于经审计的每股净资产”。

除青农商行外,年内已有至少渝农商行、浙商银行、紫金银行、苏州银行、西安银行、邮储银行、长沙银行等7家银行触发股价稳定措施启动条件。换句话说,触发稳股启动条件,即连续二十个交易日“破净”的银行,接下来,相其股东、董事、高级管理人员等将增持股份稳定股价。

3、宝马集团在我国银行间市场公开发行熊猫债

6月10日,宝马集团在银行间市场以公开发行债券方式募集人民币35亿元,成为首家在中国市场公开发债的欧洲企业。此次,宝马集团首次尝试公开发行熊猫债,包括中期票据和短期融资券两个品种。

4、建设银行行长王江:数字化转型要强化统筹谋划、数据治理

建设银行行长王江在第十三届陆家嘴论坛上表示,一是要强化统筹谋划。对数字化时代风控体系进行顶层设计,与业务规划、数据规则、科技规划等相互衔接、相互促进,统筹部署、统一推动,强化前、中、后台三道防线协同联动,提升资源整合能力。二是强化数据治理。进一步完善数据架构设置、数据资产管理、数据挖掘运用等数据治理手段,建立数据为核心和基础的风控体系。高度重视数据安全、个人信息保护等监管要求,规范数据开放、共享和赋能规则,助力智慧政务平台建设,共享数字风险控制能力,完善农村征信体系等,主动融入数据要素市场的建设。

据南财理财通数据显示,近期,多家理财公司发售的新品中,光大理财发售的“阳光金18m丰利增强1期(EW0172)”业绩比较基准最高达6.00%。

1、 土地出让新规出台城投公司资金链紧绷资管机构扎堆配置江浙地区城投债

日前,财政部、自然资源部、税务总局和人民银行四部门联合公布财综[2021]19号文,将国有土地使用权出让收入等四项政府非税收入统一划转税务部门征收。

21世纪经济报道记者多方了解到,为了规避部分城投公司现金流趋紧风险,越来越多的私募基金、信托等资管机构扎堆涌向财政实力较强、拥有政府财力支持的城投债,一是政府性基金收入占一般公共预算收入比重偏高的江浙地区城投债,二是山东、湖北、陕西、江西等地省级城投公司所发行的城投债。

受到19号文影响,越来越多资管机构扎堆投资地方财力相对雄厚的江浙地区城投债,整个城投债配置正在发生“内卷”。若这些城投债收益率继续下滑,众多债券类资管产品可能遭遇收益负债倒挂,即投资端获取的投资回报低于负债端募资成本。

2、今年3-5月银保监会重罚理财业务违规行为华夏银行领最大罚单招商银行违规案由数居首

据南财理财通课题组根据公开数据统计,2021年3月至5月,银行在理财业务方面收到16张罚单,典型违规行为包括理财销售内控管理不到位、违规开展理财及同业业务、理财产品信息披露问题、理财产品投向违规、合作机构选择违规及理财资金使用违规等方面。

值得关注的是,近3个月理财罚单中囊括5张千万级以上的巨额罚单,16张罚单合计罚没3.725亿元,其中机构合计罚没3.722亿元,个人合计罚没31万元,可见强监管力度不减。

1、银保监会、央行发布关于规范现金管理类理财产品管理有关事项的通知

在支持银行补充资本方面,《通知》允许现金管理类产品依法合规投资银行资本补充债券。对于存量,银行及理财公司应以《通知》发布日为基准时点,按照“新老划断”原则,严格锁定现金管理类产品投资的存量银行永续债、二级资本债,允许持有至到期,但不得再新增投资不合规资产。

在估值核算方面,银行方面,同一商业银行采用摊余成本法进行核算的现金管理类产品的月末资产净值,合计不得超过其全部理财产品月末资产净值的30%。理财公司方面,同一理财公司采用摊余成本法进行核算的现金管理类产品的月末资产净值,合计不得超过其风险准备金月末余额的200倍。理财公司成立初期,未积累足够风险准备金之前开展的现金管理类产品业务规模,银保监会将采取措施妥善安排。

【机警点评】2018 年之前现金管理类理财规模很小。2018年“资管新规”出台后,银行机构将过渡期策略侧重到现金管理类理财上,这类产品规模迅速增加。根据银行业理财登记托管中心公布的数据,截至今年一季度末,现金管理类理财规模为7.34万亿元,占全部理财产品的比例为29.34%,比2019年末增长近80%。现金管理类理财成为资管新规之后,银行理财(含理财子)保规模的神器。

信用下沉,投资非标、拉长久期是现金管理类产品相比货币基金收益更高的要素。而《通知》基本上对标证监会的货币基金规则体系,在久期和投资范围上做出要求:一是投资范围大幅度收缩,二是平均剩余期限120天限制久期,剩余期限不能超过397天。

2、央行行长易纲:人民银行已开展金融机构气候变化风险压力测试,并持续监测评估金融机构绿色转型进展

在6月10日举办的第十三届陆家嘴论坛上,央行行长易纲指出,人民银行已开展金融机构气候变化风险压力测试,并持续监测评估金融机构绿色转型进展。

绿色金融业务,指银行业金融机构(法人,下同)开展的各项符合绿色金融标准及相关规定的业务,包括但不限于绿色贷款、绿色证券、绿色股权投资、绿色租赁、绿色信托、绿色理财等。6月9日,中国人民银行制定了《银行业金融机构绿色金融评价方案》,自2021年7月1日生效。

据了解,绿色金融评价指标包括定量和定性两类。定量指标权重80%,定性指标权重20%。央行将根据绿色金融发展的需要,适时调整评价指标及其权重。其中,定量指标主要包括绿色金融业务总额占比、绿色金融业务总额份额占比、绿色金融业务总额同比增速、绿色金融业务风险总额占比等4项内容。

3 、郭树清:防范金融风险一刻也不能松懈

6月10日上午,在第十三届陆家嘴论坛上,中国人民银行党委书记、中国银行保险监督管理委员会主席郭树清发言称,金融市场目前仍然存在大量名为“私募”实为“公募”的各类产品。过往的非法集资案件,许多实质上属于非法公开发行证券。这些产品参与投资的人数都突破200人的限制,发行对象实际上面向不特定的投资者,对市场、社会和人民群众造成严重损害。一旦发现“假私募、真公募”,应依法予以严惩,并按欺诈发行、财务造假或虚假披露追究发行人等相关方的法律责任。

(综自央广网、央视新闻、中国证券报、澎湃新闻、网易新闻等,南财理财课题组综合整理报道)

(声明:文章内容仅供参考,不构成投资建议。投资者据此操作,风险自担。)

添加研究助理微信(微信号:gym-sfccn),申请南财理财通试用账号,查看最全银行理财数据。南财理财通为各机构数据分析师免费开通账户。

南财理财通记者、研究员:胡琳、薛茹云

实习研究员:毛庭遨

播音员:卢森

栏目主编:汤懿兰